收紧供给甚至直接下架中长期定期存款——

　　民营银行从拼价格转向拼服务

　　本报记者 王宝会

　　近日，多家民营银行收紧中长期定期存款供给，有的甚至直接下架中长期定期存款产品。北京中关村银行自5月30日起暂时下架个人及单位整存整取3年期存款产品，多家银行APP上已下架5年期定存产品。

　　据了解，民营银行此轮存款调整呈现出产品下架与利率下调并行、长期限产品优先调整、差异化管控明显的特点。

　　今年以来，民营银行净息差压力持续收窄，倒逼银行以多举措化解负债压力。国家金融监督管理总局发布的《商业银行主要指标分机构类情况表》显示，截至今年一季度末，民营银行净息差为3.62%，较去年末下降0.21个百分点。

　　中国邮政储蓄银行研究员娄飞鹏认为，民营银行资产端收益率随贷款市场报价利率下行而持续走低，但中长期定期存款锁定高成本负债，在利率下行周期中形成期限错配风险，下架中长期存款产品是银行主动优化负债结构的行为。

　　监管层面的持续引导也是重要推动力。苏商银行特约研究员薛洪言认为，下架中长期定期存款，从监管角度看是持续引导存款利率合理调整，遏制高息揽储风险的表现。“在市场普遍预期利率仍将走低的背景下，银行主动压降长期限产品有助于避免利率倒挂，为资产负债结构调整留出空间。”

　　压力之下，民营银行如何调整策略应对挑战？薛洪言认为，在负债端，民营银行应主动压降高成本存款，同时通过数字化运营拓展结算类活期存款等低成本稳定资金来源，优化负债结构。在业务结构上，应大力发展中间业务与财富管理，获取非息收入，降低对息差的单一依赖。在资产端，需深耕普惠金融与供应链金融领域，利用地缘优势做深小微客群，提升风险定价能力。此外，强化科技赋能，通过数字化降低边际成本，构建综合服务生态，实现从“规模驱动”到“价值驱动”的转变。

　　不只是民营银行，农商银行、村镇银行等中小银行也在下调存款利率，部分银行甚至下架5年期大额存单，虽偶有发售，但额度紧张且利率低于“2字头”。“中小银行普遍下调存款利率，是货币政策引导、利率市场化深化与行业竞争格局演变共同作用的结果。”薛洪言说，在央行持续引导市场利率下行以降低实体经济融资成本的背景下，银行资产端收益走低，负债端降成本成为稳定经营的必然选择。

　　当前，商业银行存款挂牌利率处于低位，国有大行凭借资金成本优势加快下沉，无论是民营银行还是农商银行等中小银行，与大行的存款利差在逐步缩小，中小银行以往高息揽储的老路已难以为继。浙江农商联合银行辖内武义农商银行相关负责人表示，银行应发挥自身优势，通过差异化的金融服务和金融产品创新，坚持扎根县域、深耕本土，提升服务区域经济效能。要从“拼价格”转向“拼服务”，通过一揽子综合金融举措培育新的增长点，增强市场竞争力。

　　在存款利率普遍降低的情况下，娄飞鹏表示，民营银行等中小银行需要强化数字化风控，通过税务、社保、供应链等替代数据构建差异化信用评估模型，降低信息不对称成本；聚焦细分赛道形成专业壁垒，如科创金融、绿色金融、新市民金融等，增强其服务实体经济效能。